Estratégias de negociação amazon

4 estratégias de negociação ativas comuns.

Negociação ativa é o ato de comprar e vender títulos com base em movimentos de curto prazo para lucrar com os movimentos de preços em um gráfico de ações de curto prazo. A mentalidade associada a uma estratégia de negociação ativa difere da estratégia de compra e manutenção de longo prazo. A estratégia buy-and-hold emprega uma mentalidade que sugere que os movimentos de preços a longo prazo superam os movimentos de preços no curto prazo e, como tal, os movimentos de curto prazo devem ser ignorados. Os operadores ativos, por outro lado, acreditam que os movimentos de curto prazo e capturando a tendência do mercado são onde os lucros são feitos. Existem vários métodos usados ​​para realizar uma estratégia de negociação ativa, cada um com ambientes de mercado apropriados e riscos inerentes à estratégia. Aqui estão quatro dos tipos mais comuns de negociação ativa e os custos internos de cada estratégia. (O trading ativo é uma estratégia popular para aqueles que tentam superar a média do mercado. Para saber mais, confira How To Outperform The Market.)

O dia de negociação é talvez o mais conhecido estilo de negociação ativa. Muitas vezes é considerado um pseudônimo de negociação ativa em si. O dia de negociação, como o próprio nome indica, é o método de comprar e vender títulos dentro do mesmo dia. As posições são fechadas no mesmo dia em que são tomadas e nenhuma posição é mantida durante a noite. Tradicionalmente, o comércio diário é feito por traders profissionais, como especialistas ou criadores de mercado. No entanto, o comércio eletrônico abriu esta prática para os comerciantes novatos. (Para leitura relacionada, veja também Estratégias de Negociação Diária para Iniciantes.)

[Aprender qual estratégia vai funcionar melhor para você é um dos primeiros passos que você precisa dar como um aspirante a trader. Se você estiver interessado em day trading, o Day Trader Course da Investopedia Academy pode ensinar uma estratégia comprovada que inclui seis diferentes tipos de negócios. ]

Alguns realmente consideram a negociação de posição uma estratégia de compra e manutenção e não negociação ativa. No entanto, a negociação de posição, quando feita por um trader avançado, pode ser uma forma de negociação ativa. A negociação de posição usa gráficos de prazo mais longo - em qualquer lugar de diário a mensal - em combinação com outros métodos para determinar a tendência da direção atual do mercado. Esse tipo de negociação pode durar de vários dias a várias semanas e, às vezes, mais, dependendo da tendência. Os operadores de tendências procuram sucessivos máximos ou máximos mais altos para determinar a tendência de um título. Ao seguir em frente e andar na "onda", os comerciantes de tendência pretendem se beneficiar tanto dos movimentos ascendentes quanto negativos dos movimentos do mercado. Os operadores de tendências procuram determinar a direção do mercado, mas não tentam prever nenhum nível de preço. Normalmente, os comerciantes de tendência saltam na tendência depois que ela se estabeleceu, e quando a tendência se rompe, eles geralmente saem da posição. Isso significa que, em períodos de alta volatilidade do mercado, a negociação de tendência é mais difícil e suas posições geralmente são reduzidas.

Quando uma tendência quebra, os operadores de swing normalmente entram no jogo. No final de uma tendência, normalmente há alguma volatilidade de preços, à medida que a nova tendência tenta se estabelecer. Os negociadores de Swing compram ou vendem à medida que a volatilidade dos preços se instala. As negociações de Swing são geralmente realizadas por mais de um dia, mas por um período mais curto do que as negociações de tendência. Os operadores de swing geralmente criam um conjunto de regras comerciais baseadas em análises técnicas ou fundamentais; Essas regras comerciais ou algoritmos são projetados para identificar quando comprar e vender um título. Embora um algoritmo de negociação oscilante não precise ser exato e prever o pico ou o vale de um movimento de preço, ele precisa de um mercado que se mova em uma direção ou outra. Um mercado com limite de faixa ou lateral é um risco para os comerciantes de swing. (Para mais informações sobre swing trading, veja nossa Introdução ao Swing Trading.)

Escalpelamento é uma das estratégias mais rápidas empregadas pelos comerciantes ativos. Inclui a exploração de várias lacunas de preços causadas por spreads de compra / venda e fluxos de pedidos. A estratégia geralmente funciona fazendo o spread ou comprando ao preço de compra e vendendo ao preço de venda para receber a diferença entre os dois pontos de preço. Scalpers tentam manter suas posições por um curto período, diminuindo assim o risco associado à estratégia. Além disso, um scalper não tenta explorar grandes movimentos ou mover grandes volumes; em vez disso, eles tentam aproveitar os pequenos movimentos que ocorrem com frequência e movimentam volumes menores com mais frequência. Como o nível de lucros por negociação é pequeno, os cambistas buscam mais mercados líquidos para aumentar a frequência de seus negócios. E, ao contrário dos comerciantes de swing, os cambistas gostam de mercados tranquilos que não são propensos a movimentos repentinos de preços, de modo que podem, potencialmente, fazer o spread repetidamente nos mesmos preços bid / ask. (Para saber mais sobre essa estratégia de negociação ativa, leia Escalpelamento: Pequenos Lucros Rápidos Podem Adicionar.)

Custos Inerentes às Estratégias de Negociação.

Há uma razão para que estratégias de negociação ativas tenham sido empregadas apenas por traders profissionais. Não apenas ter uma corretora interna reduz os custos associados à negociação de alta frequência, mas também garante uma melhor execução comercial. Comissões mais baixas e melhor execução são dois elementos que melhoram o potencial de lucro das estratégias. Importantes compras de hardware e software são necessárias para implementar com sucesso essas estratégias, além dos dados de mercado em tempo real. Esses custos tornam a implementação e o lucro com sucesso do comércio ativo um tanto quanto proibitivo para o operador individual, embora nem todos juntos sejam inatingíveis.

Os comerciantes ativos podem empregar uma ou várias das estratégias acima mencionadas. No entanto, antes de decidir envolver-se nessas estratégias, os riscos e custos associados a cada um precisam ser explorados e considerados. (Para leitura relacionada, consulte também Técnicas de Gerenciamento de Risco para Comerciantes Ativos.)

Top 5 Estratégias Comerciais Populares.

Este artigo irá mostrar-lhe algumas das estratégias de negociação mais comuns e também como você pode analisar os prós e contras de cada um para decidir o melhor para o seu estilo de negociação pessoal.

As cinco principais estratégias que abordaremos são as seguintes:

Breakouts são uma das técnicas mais comuns usadas no mercado para o comércio. Eles consistem em identificar um nível de preço chave e, em seguida, comprar ou vender conforme o preço quebras determinado nível pré. A expectativa é que, se o preço tiver força suficiente para quebrar o nível, ele continuará nessa direção.

O conceito de fuga é relativamente simples e requer um entendimento moderado de suporte e resistência.

Quando o mercado está tendendo e se movendo fortemente em uma direção, a negociação de breakout garante que você nunca perca o movimento.

Geralmente, os breakouts são usados ​​quando o mercado já está próximo ou no nível extremo / baixo extremo do passado recente. A expectativa é que o preço continue se movendo com a tendência e realmente quebre o extremo alto e continue. Com isso em mente, para efetivamente realizar o negócio, basta colocar uma ordem logo acima da alta ou logo abaixo da mínima, para que a negociação seja inserida automaticamente quando o preço se movimentar. Estes são chamados ordens de limite.

É muito importante evitar quebras comerciais quando o mercado não está em alta, porque isso resultará em negócios falsos que resultam em perdas. A razão para essas perdas é que o mercado não tem o ímpeto para continuar o movimento além dos altos e baixos extremos. Quando o preço atinge essas áreas, geralmente cai de volta para o intervalo anterior, resultando em perdas para qualquer investidor que tente se manter na direção do movimento.

Retracements.

Retracements requerem um conjunto de habilidades ligeiramente diferente e giram em torno do trader identificando uma direção clara para o preço entrar e se tornando confiante de que o preço continuará se movendo. Esta estratégia é baseada no fato de que após cada movimento na direção esperada, o o preço reverterá temporariamente à medida que os traders obtêm seus lucros e os participantes novatos tentam negociar na direção oposta. Esses pull backs ou retracements realmente oferecem aos traders profissionais um preço muito melhor para entrar na direção original, pouco antes da continuação do movimento.

Ao trocar as retrações, o suporte e a resistência também são usados, como nos breakouts. A análise fundamental também é crucial para esse tipo de negociação.

Quando o movimento inicial tiver ocorrido, os operadores estarão cientes dos vários níveis de preços que já foram violados no movimento original. Eles prestam atenção especial aos principais níveis de Suporte e Resistência e às áreas da tabela de preços, como os níveis "00". Estes são os níveis que eles vão procurar comprar ou vender mais tarde.

Retracements são usados ​​apenas por traders durante períodos em que o sentimento de curto prazo é alterado por eventos econômicos e notícias. Esta notícia pode causar choques temporários no mercado, o que resulta nesses retrocessos contra a direção do movimento original.

As razões iniciais para a mudança ainda podem estar no lugar, mas o evento de curto prazo pode fazer com que os investidores fiquem nervosos e obtenham seus lucros, o que, por sua vez, causa o retrocesso. Como as condições iniciais permanecem, isso oferece a outros investidores profissionais uma oportunidade de voltar à ação a um preço melhor, o que eles fazem com muita frequência.

O comércio de retracement é geralmente ineficaz quando não há razões fundamentais claras para o movimento em primeiro lugar. Portanto, se você vir um movimento grande, mas não conseguir identificar uma razão fundamental clara para esse movimento, a direção pode mudar rapidamente e o que parece ser um retrocesso pode realmente se tornar um novo movimento na direção oposta. Isso resultará em perdas para quem tentar negociar de acordo com o movimento original.

Sobre Dean Peters-Wright.

Como Gerente de Educação Comercial do tradimo, Dean é responsável por projetar a experiência educacional; produzindo o conteúdo, ministrando cursos de negociação, moldando as notícias e certificando-se de que o produto educacional é uma abordagem holística para ensinar novos traders a negociar.

A Tradimo é uma escola e comunidade de negociação on-line, cobrindo tanto a troca de moeda estrangeira quanto a de ações.

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Top 4 estratégias de opções para iniciantes.

As opções são excelentes ferramentas para negociação de posição e gerenciamento de risco, mas encontrar a estratégia certa é a chave para usar essas ferramentas em seu benefício. Os iniciantes têm várias opções ao escolher uma estratégia, mas primeiro você deve entender quais são as opções e como elas funcionam.

Escolher a estratégia de opções adequada para usar depende da sua opinião de mercado e qual é o seu objetivo.

Em uma call coberta (também chamada de buy-write), você mantém uma posição comprada em um ativo subjacente e vende uma chamada contra aquele ativo subjacente. Sua opinião de mercado seria neutra a alta sobre o ativo subjacente. Na frente de risco versus recompensa, seu lucro máximo é limitado e sua perda máxima é substancial. Se a volatilidade aumenta, ela tem um efeito negativo e, se diminuir, tem um efeito positivo.

4 Estratégias de negociação de opções para ações FANG.

Após um período de relativa fraqueza, os FANGs estão mostrando seus dentes novamente.

Por Chris Tyler, Colaborador do InvestorPlace.

Não há dúvida de que os investidores estão cientes de que o barômetro do mercado FANG está desanimado ultimamente. Mas com base no nosso trabalho gráfico e usando opções de spreads para melhorar as chances de sucesso, há razões para ser otimista no Facebook Inc (NASDAQ: FB), da Amazon, Inc. (NASDAQ: AMZN), da Netflix, Inc. ( NASDAQ: NFLX) e Alphabet Inc (NASDAQ: GOOGL).

As ações da FANG desfrutaram coletivamente de um fantástico 2017 em termos relativos e absolutos. Mas nos últimos meses, parte desse entusiasmo acabou. Bottom-line, enquanto as médias mais amplas continuaram a subir para novas máximas, os gráficos de preços das ações FB, AMZN, NFLX e GOOGL não mostram o mesmo apetite por parte dos investidores.

A boa notícia é que a recente fraqueza relativa da FANG pode estar próxima de terminar, já que os ganhos foram consolidados e as condições de sobrecompra foram resolvidas no processo. Isso não quer dizer que as ações do Facebook, Amazon, Netflix ou Alphabet vão subir, mas sim, cada constituinte oferece evidências de apoio em seus gráficos de preços para preços mais altos.

Tendo isso em mente, vamos dar uma olhada no FB, AMZN, NFLX e GOOGL individualmente e oferecer spreads de opções de risco limitado que se encaixam em nossas perspectivas sobre o FANG.

Estoque FANG # 1: Facebook (FB)

Clique para ampliar O estoque do Facebook tem parecido muito mais com um & ldquo; hold & rdquo; do que o popular & lsquo; buy & rsquo; recomendação apoiada por 41 dos 45 analistas que emitem pareceres sobre ações. Em última análise, a ação do preço oscilante é provavelmente uma boa coisa para os touros, já que suas ações no Facebook deram algum tempo para digerir os ganhos acumulados do ano, chegando a 50%.

Agora e com notícias tardias, sexta-feira, o CEO do Facebook, Mark Zuckerberg, está abandonando um impopular plano de reclassificação de ações, o anúncio pode levar os investidores a "gostar". O FB estocou novamente e quebrou as ações para cima de um padrão básico de dois meses.

Lembre-se, eu não tenho sido sempre um touro em ações do FB, mas a tenacidade de segurar e digerir ganhos lateralmente tem sido impressionante e exige nosso respeito. Revendo o quadro de opções para este constituinte FANG, uma borboleta de chamada de $ 175 / $ 185 / $ 195 de novembro parece interessante. Com o FB em US $ 170,54 e preço de US $ 1,75, o spread carrega o equivalente a cerca de 1% do risco das ações.

A segmentação de alta permite um bom intervalo de lucro de US $ 176,75 a US $ 193,25 no vencimento, com um ganho extraordinário de US $ 8,25 a US $ 185.

A maior consideração ao usar esse tipo de spread e você está realmente gostando de ações do FB é se as ações subirem demais. Bottom-line, acima de US $ 195, o spread cai para US $ 0,00 no vencimento. Dado que é mais 14% acima deste desempenho já forte da FANG em 2017; Pessoalmente, eu gosto dessas chances de a borboleta acabar in-the-money.

Estoque FANG # 2: Amazon (AMZN)

Clique para ampliar Nosso próximo estoque da FANG é a Amazon. Eu acho que nós podemos seguramente assumir que a maioria dos investidores ativos estão bem cientes das deficiências dos papéis da AMZN, à medida que ela cresce para os Estados Unidos da Amazônia.

Mas também há suporte para compartilhamentos da Amazon. Um movimento corretivo recente de 13% e testes atuais de uma linha de suporte de tendência de alta é um ponto bastante decente para os bulls conseguirem os compartilhamentos & mdash; ou melhor ainda, um spread mais avesso ao risco usando o mercado de opções de ações da AMZN.

Bottom-line, se o teste falhar, a recente correção de 13% pode não ser tão boa para os touros. Nossa análise sugere que a próxima zona de apoio significativa da AMZN não será desafiada até US $ 775 a US $ 850 e um preço bem abaixo dos preços atuais.

Como isso se relaciona com o posicionamento nesse estoque da FANG, depois de revisar o quadro de opções da AMZN, eu sou a favor do spread de call de outubro de $ 970 / $ 980. Com ações a US $ 955.10, a vertical tem preço de US $ 3,40 e oferece um pagamento máximo de US $ 6,60, se a AMZN for capaz de sair do suporte e aumentar em apenas mais de 2,5% até a expiração.

No lado negativo das ações da AMZN, se as ações falharem tecnicamente, o risco baixo e certo é um grande benefício sem ter que se preocupar com perdas potencialmente muito maiores se nossa área de suporte prevista entrar em jogo.

Estoque de FANG # 3: Netflix (NFLX)

Clique para EnlargeShares da Netflix foram em uma lágrima no mês passado. A ação do preço ajudou a empurrar o streaming de vídeo sob demanda ou o gigante SVOD para ganhos superiores a 52% para 2017 e configura um desafio de seu recorde de alta de US $ 191,50 em julho.

A Buckingham Research, empresa de investimento em butiques, vê o teste, sem dizer tanto, como uma vitória para os touros da NFLX. Na semana passada, a empresa iniciou a cobertura com uma recomendação de compra e uma meta de preço de US $ 214. A perspectiva é baseada em expectativas de que a NFLX produzirá um crescimento de assinantes mais forte do que o esperado e uma expansão das margens operacionais.

Tecnicamente falando, o aumento das ações coloca as ações da NFLX em um copo ou formação de base em V. A extensão de preço é um pouco arriscada, pois também estabelece um potencial topo duplo, o que poderia atrair a obtenção de lucros e até mesmo calções de baixa. Para uma posição de estoque longa da NFLX, eu pessoalmente espero por um pouco de consolidação na tabela de preços. Alternativamente, usar uma cerca otimista modificada é uma estratégia favorecida que pode ser considerada apropriada hoje em dia.

Com ações a US $ 187,35, um trader de alta pode comprar o spread de call de US $ 195 / US $ 200 em outubro e vender o spread de US $ 180 / US $ 175,00 em touro por um valor ainda maior. O risco é limitado a US $ 5,00 se a vertical de venda atualmente fora do dinheiro ficar totalmente in-the-money se as ações da Netflix caíssem 6,6% na data de vencimento.

No lado positivo, essa combinação oferece ao negociador otimista um spread de chamada gratuita. Assim, e na melhor das hipóteses, se o estoque da NFLX aumentar em 6,75%, um lucro de US $ 5,00 é capturado na expiração. Com ganhos embutidos neste jogo e se a história de reações voláteis da NFLX for qualquer indicador, essa estratégia de risco limitado é uma maneira inteligente de se posicionar.

FANG Stock # 4: Alfabeto (GOOGL)

Clique para ampliar O último dos nossos estoques FANG é GOOGL. As ações subiram 0,85% na semana passada e superaram as médias mais amplas, mas se atrasaram nos últimos meses, depois de estabelecerem o seu ano-a-ano e o recorde de alta em junho.

Fora do gráfico de preços, as notícias do negócio do Alphabet para comprar parte dos ativos de smartphone da HTC vieram frente a frente com um desafio da média móvel simples de 50 dias do GOOGL. A reação inicial viu os investidores recuarem em possíveis "flashbacks e avaliações". preocupações; embora coletivamente, o júri de Wall Street ainda está deliberando.

A visão semanal do GOOGL aponta para um veredicto como futuro. Uma linha de tendência ascendente e de apoio lateral convergente, juntamente com uma Bollinger Band de achatamento e suporte, sugerem que os touros podem reentrar neste estoque da FANG em breve, mas eu pessoalmente espero por uma confirmação de preço modesta.

Em nossa estimativa, um movimento na alta recente de US $ 958,33 seria um longo caminho para a tendência de alta das ações da GOOGL se reafirmando. Como o gráfico semanal também sugere, se o apoio imediato falhar em manter um declínio muito maior é certamente plausível e não uma situação que eu esteja confortável em tentar comprar muito rapidamente.

Tendo isso em mente e depois de revisar o quadro de opções do GOOGL, eu gosto de abordar uma posição comprada em Alfabeto usando o spread de call de novembro de $ 1000 / $ 1015 se o estoque puder recuperar $ 958,33. Ao aguardar a confirmação técnica, estima-se que a vertical seja de US $ 3,50 a US $ 3,75, em comparação com o valor justo de US $ 2,75 de sexta-feira.

Contas de investimento sob a administração de Christopher Tyler não possuem atualmente posições em quaisquer valores mobiliários mencionados neste artigo. A informação oferecida é baseada nas observações de Christopher Tyler e estritamente destinada apenas para fins educacionais; o uso de qual é a responsabilidade do indivíduo. . Para informações adicionais sobre o mercado e reflexões relacionadas, siga Chris no Twitter @Options_CAT e StockTwits e sinta-se à vontade para clicar aqui para saber mais sobre como projetar posições melhores usando opções!

Artigo publicado pela InvestorPlace Media, investorplace / 2017/09 / fang-stock-options-trading-strategies /.

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Super Estratégias de Negociação.

Tocando o tesouro escondido nos mercados.

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Também por Azeez Mustapha:

Se você quer ser um sucesso negociando nos mercados Forex, você precisa saber o que está fazendo.

Aprender por tentativa e erro pode ser caro e um movimento errado pode acabar com você. Você precisa de ajuda para saber quais estratégias funcionam e como elas devem ser usadas.

Super Trading Strategies oferece um conjunto de estratégias de negociação concretas e fáceis de usar que o ajudarão no seu caminho para ganhar dinheiro. Todos eles trabalham nos mercados Forex, e alguns também são aplicáveis ​​aos mercados de ações e futuros.

Essas super estratégias de negociação incluem estratégias de negociação de curto prazo, longo prazo, swing e posições. Alguns são ideais para os comerciantes a tempo parcial e alguns para os comerciantes a tempo inteiro.

Cada estratégia é explicada em detalhes com exemplos de como eles podem ser usados ​​e gráficos que ilustram os movimentos de moeda aos quais eles se aplicam. No final de cada capítulo, um resumo estratégico resume o que você aprendeu.

As estratégias foram publicadas anteriormente na revista TRADERS.

Escrito por um comerciante de Forex experiente que também é um jornalista e escritor, Super Trading Strategies irá ajudá-lo a vencer as batalhas dos mercados de Forex.

Top 5 livros essenciais para iniciantes para negociação algorítmica.

Top 5 livros essenciais para iniciantes para negociação algorítmica.

O comércio algorítmico é geralmente percebido como uma área complexa para os iniciantes aprenderem. Abrange uma ampla gama de disciplinas, com certos aspectos que exigem um grau significativo de maturidade matemática e estatística. Consequentemente, pode ser extremamente desanimador para os não iniciados. Na realidade, os conceitos gerais são fáceis de entender, enquanto os detalhes podem ser aprendidos de maneira iterativa e contínua.

A beleza da negociação algorítmica é que não há necessidade de testar o conhecimento sobre capital real, já que muitas corretoras oferecem simuladores de mercado altamente realistas. Embora existam certas ressalvas associadas a esses sistemas, elas fornecem um ambiente para promover um nível profundo de entendimento, sem absolutamente nenhum risco de capital.

Uma pergunta comum que recebo dos leitores da QuantStart é "Como faço para começar no comércio quantitativo?". Eu já escrevi um guia para iniciantes sobre negociação quantitativa, mas um artigo não pode esperar cobrir a diversidade do assunto. Assim, decidi recomendar meus livros de negociação de quantia de nível de entrada favoritos neste artigo.

A primeira tarefa é obter uma visão geral sólida do assunto. Eu descobri que é muito mais fácil evitar discussões matemáticas pesadas até que o básico seja coberto e entendido. Os melhores livros que encontrei para esse fim são os seguintes:

1) Negociação Quantitativa por Ernest Chan - Este é um dos meus livros financeiros favoritos. O Dr. Chan oferece uma excelente visão geral do processo de criação de um sistema de negociação quantitativo "de varejo", usando o MatLab ou o Excel. Ele torna o assunto altamente acessível e dá a impressão de que "qualquer um pode fazê-lo". Embora haja muitos detalhes que são ignorados (principalmente por questão de brevidade), o livro é uma ótima introdução sobre como funciona o comércio algorítmico. Ele discute geração alfa ("o modelo comercial"), gerenciamento de risco, sistemas automatizados de execução e certas estratégias (particularmente momentum e reversão à média). Este livro é o lugar para começar. 2) Inside the Black Box por Rishi K. Narang - Neste livro, Dr. Narang explica em detalhes como funciona um fundo de hedge quantitativo profissional. É lançado em um investidor experiente que está pensando em investir em tal "caixa preta". Apesar da aparente irrelevância para um comerciante de varejo, o livro realmente contém uma riqueza de informações sobre como um "bom" sistema de negociação de quantum deve ser realizado. Por exemplo, a importância dos custos de transação e gerenciamento de risco são delineados, com idéias sobre onde procurar mais informações. Muitos comerciantes de algo de varejo poderiam fazer bem para pegar isso e ver como os 'profissionais' realizam sua negociação. 3) Negociação Algorítmica & amp; DMA por Barry Johnson - A frase "negociação algorítmica", no setor financeiro, geralmente se refere aos algoritmos de execução usados ​​por bancos e corretores para executar transações eficientes. Eu estou usando o termo para cobrir não apenas os aspectos de negociação, mas também de negociação quantitativa ou sistemática. Este livro é principalmente sobre o primeiro, sendo escrito por Barry Johnson, que é um desenvolvedor de software quantitativo em um banco de investimento. Isso significa que não tem utilidade para o quant varejo? De modo nenhum. Possuir uma compreensão mais profunda de como as trocas funcionam e a "microestrutura de mercado" pode ajudar imensamente a lucratividade das estratégias de varejo. Apesar de ser um tomo pesado, vale a pena pegar.

Uma vez que os conceitos básicos são apreendidos, é necessário começar a desenvolver uma estratégia de negociação. Isso é geralmente conhecido como o componente de modelo alfa de um sistema de negociação. As estratégias são fáceis de encontrar nos dias de hoje, no entanto, o verdadeiro valor vem em determinar seus próprios parâmetros de negociação através de extensa pesquisa e backtesting. Os seguintes livros discutem certos tipos de sistemas de negociação e execução e como implementá-los:

4) Algorithmic Trading por Ernest Chan - Este é o segundo livro do Dr. Chan. No primeiro livro, ele escapou ao momentum, à reversão à média e a certas estratégias de alta frequência. Este livro discute essas estratégias em profundidade e fornece detalhes significativos da implementação, embora com mais complexidade matemática do que na primeira (por exemplo, filtros de Kalman, estacionariedade / cointegração, CADF, etc.). As estratégias, mais uma vez, fazem uso extensivo do MatLab, mas o código pode ser facilmente modificado para C ++, Python / pandas ou R para aqueles com experiência em programação. Ele também fornece atualizações sobre o comportamento mais recente do mercado, já que o primeiro livro foi escrito há alguns anos. 5) Negociação e Trocas por Larry Harris - Este livro concentra-se na microestrutura do mercado, que eu pessoalmente acho que é uma área essencial para aprender, mesmo nos estágios iniciais da negociação de quant. A microestrutura de mercado é a "ciência" de como os participantes do mercado interagem e as dinâmicas que ocorrem na carteira de pedidos. Está intimamente relacionado a como funcionam as trocas e o que realmente acontece quando uma negociação é feita. Este livro é menos sobre estratégias de negociação como tal, mas mais sobre coisas para estar ciente ao projetar sistemas de execução. Muitos profissionais do espaço financeiro financeiro consideram isso um excelente livro e também o recomendo.

Nesta fase, como um comerciante de varejo, você estará em um bom lugar para começar a pesquisar os outros componentes de um sistema de negociação, como o mecanismo de execução (e seu profundo relacionamento com os custos de transação), bem como gerenciamento de risco e portfólio. Eu dicarei livros para esses tópicos em artigos posteriores.

A Quantcademy.

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Negociação Algorítmica Bem Sucedida.

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